Demonstrações Financeiras Yamaha Administradora de ... · · Avaliamos a apresentação geral, a...

Demonstrações Financeiras

Yamaha Administradora de ConsórciosLtda.31 de dezembro de 2019 e 2018com Relatório do Auditor Independente

Yamaha Administradora de Consórcios Ltda.

Demonstrações financeiras

31 de dezembro de 2019 e 2018

Índice

Relatório do auditor independente sobre as demonstrações financeiras .............................................. 1

Demonstrações financeiras auditadas

Balanço patrimonial ............................................................................................................................. 4Demonstração do resultado ................................................................................................................. 6Demonstração das mutações do patrimônio líquido ............................................................................. 7Demonstração do fluxo de caixa .......................................................................................................... 8Demonstração consolidada dos recursos de consórcios ...................................................................... 9Demonstração consolidada das variações nas disponibilidades de grupos de consórcio................... 10Notas explicativas às demonstrações financeiras .............................................................................. 11

São Paulo Corporate TowersAv. Presidente Juscelino Kubitschek, 1.909Vila Nova Conceição04543-011 - São Paulo - SP - Brasil

Tel: +55 11 2573-3000ey.com.br

Uma empresa-membro da Ernst & Young Global Limited

1

Relatório do auditor independente sobre as demonstrações financeiras

AosQuotistas e Administradores daYamaha Administradora de Consórcios Ltda.

Opinião

Examinamos as demonstrações financeiras da Yamaha Administradora de Consórcios Ltda.(“Administradora”), que compreendem o balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2019 e asrespectivas demonstrações do resultado, das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixapara o exercício findo nessa data, bem como a demonstração consolidada dos recursos deconsórcios levantada em 31 de dezembro de 2019 e a respectiva demonstração consolidada dasvariações nas disponibilidades de grupos de consórcio para o exercício findo nessa data, assim comoas correspondentes notas explicativas, incluindo o resumo das principais políticas contábeis.

Em nossa opinião, as demonstrações financeiras acima referidas apresentam adequadamente, emtodos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira da Yamaha Administradora deConsórcios Ltda. em 31 de dezembro de 2019, o desempenho de suas operações e os seusrespectivos fluxos de caixa para o exercício findo nessa data, bem como a demonstração consolidadados recursos de consórcios levantada em 31 de dezembro de 2019 e a respectiva demonstraçãoconsolidada das variações nas disponibilidades de grupos de consórcio para o exercício findo nessadata, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil aplicáveis às instituições autorizadas afuncionar pelo Banco Central do Brasil.

Base para opinião

Nossa auditoria foi conduzida de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria.Nossas responsabilidades, em conformidade com tais normas, estão descritas na seção intitulada“Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeiras”. Somos independentesem relação a Administradora, de acordo com os princípios éticos relevantes previstos no Código deÉtica Profissional do Contador e nas normas profissionais emitidas pelo Conselho Federal deContabilidade, e cumprimos com as demais responsabilidades éticas de acordo com essas normas.Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossaopinião.

Responsabilidades da Administração e da governança pelas demonstrações financeiras

A Administração é responsável pela elaboração e adequada apresentação das demonstraçõesfinanceiras de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às instituiçõesautorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil e pelos controles internos que ela determinoucomo necessários para permitir a elaboração de demonstrações financeiras livres de distorçãorelevante, independentemente se causada por fraude ou erro.

2

Na elaboração das demonstrações financeiras, a Administração é responsável pela avaliação dacapacidade da Administradora de continuar operando, divulgando, quando aplicável, os assuntosrelacionados com a sua continuidade operacional e o uso dessa base contábil na elaboração dasdemonstrações financeiras, a não ser que a Administração pretenda liquidar a Administradora oucessar suas operações, ou não tenha nenhuma alternativa realista para evitar o encerramento dasoperações.

Os responsáveis pela governança são aqueles com responsabilidade pela supervisão do processo deelaboração das demonstrações financeiras.

Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeiras

Nossos objetivos são obter segurança razoável de que as demonstrações financeiras, tomadas emconjunto, estão livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro, eemitir relatório de auditoria contendo nossa opinião. Segurança razoável é um alto nível desegurança, mas, não uma garantia de que a auditoria realizada de acordo com as normas brasileirase internacionais de auditoria sempre detectam as eventuais distorções relevantes existentes. Asdistorções podem ser decorrentes de fraude ou erro e são consideradas relevantes quando,individualmente ou em conjunto, possam influenciar, dentro de uma perspectiva razoável, as decisõeseconômicas dos usuários tomadas com base nas referidas demonstrações financeiras.

Como parte da auditoria realizada de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria,exercemos julgamento profissional e mantemos ceticismo profissional ao longo da auditoria. Alémdisso:

· Identificamos e avaliamos os riscos de distorção relevante nas demonstrações financeiras,independentemente se causada por fraude ou erro, planejamos e executamos procedimentos deauditoria em resposta a tais riscos, bem como obtemos evidência de auditoria apropriada esuficiente para fundamentar nossa opinião. O risco de não detecção de distorção relevanteresultante de fraude é maior do que o proveniente de erro, já que a fraude pode envolver o ato deburlar os controles internos, conluio, falsificação, omissão ou representações falsas intencionais.

· Obtemos entendimento dos controles internos relevantes para a auditoria para planejarmosprocedimentos de auditoria apropriados nas circunstâncias, mas, não com o objetivo deexpressarmos opinião sobre a eficácia dos controles internos da Administradora.

· Avaliamos a adequação das políticas contábeis utilizadas e a razoabilidade das estimativascontábeis e respectivas divulgações feitas pela Administração.

3

· Concluímos sobre a adequação do uso, pela Administração, da base contábil de continuidadeoperacional e, com base nas evidências de auditoria obtidas, se existe uma incerteza relevante emrelação a eventos ou condições que possam levantar dúvida significativa em relação à capacidadede continuidade operacional da Administradora. Se concluirmos que existe uma incerteza relevante,devemos chamar atenção em nosso relatório de auditoria para as respectivas divulgações nasdemonstrações financeiras ou incluir modificação em nossa opinião, se as divulgações foreminadequadas. Nossas conclusões estão fundamentadas nas evidências de auditoria obtidas até adata de nosso relatório. Todavia, eventos ou condições futuras podem levar a Administradora a nãomais se manter em continuidade operacional.

· Avaliamos a apresentação geral, a estrutura e o conteúdo das demonstrações financeiras, inclusiveas divulgações, e se as demonstrações financeiras representam as correspondentes transações eos eventos de maneira compatível com o objetivo de apresentação adequada.

Comunicamo-nos com os responsáveis pela governança a respeito, entre outros aspectos, doalcance planejado, da época da auditoria e das constatações significativas de auditoria, inclusive aseventuais deficiências significativas nos controles internos que identificamos durante nossostrabalhos.

São Paulo, 20 de março de 2020.

ERNST & YOUNGAuditores Independentes S.S.CRC-2SP034519/O-6

Rui BorgesContador CRC-1SP207135/O-2

4


Balanço patrimonial31 de dezembro de 2019 e 2018(Em milhares de reais)

Notasexplicativas 2019 2018

AtivoCirculante 118.851 111.096Disponibilidades 136 161Títulos e valores mobiliários 4 111.012 101.286

Carteira própria 111.012 101.286Outros créditos 7.699 9.643

Diversos 5.1.b 7.699 9.643Outros valores e bens 4 6

Despesas antecipadas 4 6

Realizável a longo prazo 2.321 2.597Outros créditos 2.321 2.597

Créditos específicos 5.1.a 3 2Diversos 5.1.b 2.318 2.595

Permanente 980 208Imobilizado 323 17

Imobilizações de uso 462 185Depreciações acumuladas (139) (168)

Intangível 5.3 657 191Outros intangíveis 1.176 641Amortização acumulada (519) (450)

Total do ativo 122.152 113.901

5


PassivoCirculante 54.551 50.008Outras obrigações 54.551 50.008

Fiscais e previdenciárias 5.4.a 1.516 1.562Diversas 5.4.b 53.035 48.446

Exigível a longo prazo 1.654 2.868

Fiscais e previdenciárias 5.4.a - 1.125Créditos específicos 5.4.b 3 2Diversas 5.4.b 1.651 1.741

Patrimônio líquido 65.947 61.025Capital social 5.8.a 31.657 31.657Reserva de lucros 5.8.b 6.331 6.331Lucros acumulados 27.959 23.037

Total do passivo 122.152 113.901

As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras.

6


Demonstração do resultadoExercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018 e semestre findo em 31 de dezembro de 2019(Em milhares de reais, exceto o lucro líquido por cota)

Notas 2019 2019 2018explicativas 2º semestre Exercício Exercício

Receitas da intermediação financeira 2.723 5.580 7.904Resultado de operações com títulos e valores mobiliários 2.723 5.580 7.904

Outras despesas (receitas) operacionais (1.362) 1.787 70.606Receitas de prestação de serviços 51.040 100.775 91.895Despesas de pessoal (8.212) (16.567) (13.537)Outras despesas administrativas 5.6 (42.959) (81.030) (68.219)Despesas tributárias (7.923) (15.629) (21.111)Resultado de equivalência patrimonial 5.2 - - (1.693)Outras receitas operacionais 5.7.a 7.772 16.364 86.322Outras despesas operacionais 5.7.b (1.080) (2.126) (3.051)

Resultado operacional 1.361 7.367 78.510

Resultado não operacional (4) (33) (1)

Resultado antes da tributação sobre o lucro 1.357 7.334 78.509

Imposto de renda e contribuição social 5.9.a (367) (2.412) (26.537)Provisão para imposto de renda (1.448) (3.293) (20.194)Provisão para contribuição social (570) (1.238) (7.647)Ativo fiscal diferido 1.651 2.119 1.304

Lucro líquido do semestre/exercício 990 4.922 51.972

Lucro líquido por cota de capital social - R$ 0,03 0,16 1,64


7


Demonstração das mutações do patrimônio líquidoExercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018 e semestre findo em 31 de dezembro de 2019(Em milhares de reais)

Notas Capital Reserva Lucrosexplicativas social de lucros acumulados Total

Saldos em 31 de dezembro de 2017 31.657 6.253 21.143 59.053

Lucro líquido do exercício - - 51.972 51.972Destinação de lucros:

Reserva legal 5.8.b - 78 (78) -Distribuição de dividendos 5.8.c - - (50.000) (50.000)


Lucro líquido do exercício - - 4.922 4.922


Saldos em 30 de junho de 2019 31.657 6.331 26.969 64.957

Lucro líquido do semestre - - 990 990



8


Demonstração do fluxo de caixaExercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018 e semestre findo em 31 de dezembro de 2019(Em milhares de reais)


Fluxo de caixa das atividades operacionaisLucro líquido do semestre/exercício 990 4.922 51.972

Receitas (despesas) que não afetam o caixa:Depreciações e amortizações 100 126 116

Resultado de equivalência patrimonial - - 1.693 Provisão para riscos cíveis e tributários (273) (139) (70) Outras provisões 4.005 5.248 (69.876)

Impairment de ativo permanente - - 1 Impostos diferidos (1.651) (2.119) (1.304)

Lucro líquido ajustado 3.171 8.038 (17.468)

Variação de ativos e passivos:Redução (aumento) dos subgrupos dos ativos circulante

e realizável a longo prazo Títulos e valores mobiliários (5.303) (9.726) 67.167 Outros créditos 6.194 4.339 2.712

Outros valores e bens 27 2 131Redução dos subgrupos dos passivos circulante e

exigível a longo prazo Outras obrigações (3.362) (1.780) (2.407)

Caixa líquido proveniente das atividades operacionais 727 873 50.135

Fluxo de caixa das atividades de investimentos Aquisição de imobilizado de uso (717) (898) (15) Aplicação no intangível - - (73)

Caixa líquido consumido nas atividades de investimentos (717) (898) (88)

Fluxo de caixa das atividades de financiamentos Distribuição de dividendos 5.8.c - - (50.000)

Caixa líquido consumido nas atividades de financiamentos - - (50.000)

Redução (aumento) do caixa e equivalentes de caixa 10 (25) 47

Caixa e equivalentes de caixa no início dosemestre/exercício 126 161 114

Caixa e equivalentes de caixa no fim dosemestre/exercício 136 136 161


9


Demonstração consolidada dos recursos de consórcios31 de dezembro de 2019 e 2018(Em milhares de reais)


AtivoCirculante 404.952 365.532Disponibilidades 36 48

Depósitos bancários 36 48Aplicações financeiras 4 134.778 114.937

Disponibilidades dos grupos 25.036 23.814Vinculadas a contemplações 109.742 90.692Recursos de grupo em formação - 431

Outros créditos 270.138 250.547Direitos junto a consorciados contemplados 270.048 250.547Cheques e outros valores a receber 90 -

Compensação 2.431.644 1.696.582Previsão mensal de recursos a receber de consorciados 27.612 25.732Contribuições devidas aos grupos 1.248.616 878.937Valor dos bens a contemplar 1.155.416 791.913

Total do ativo 2.836.596 2.062.114

PassivoCirculante 404.952 365.532Obrigações com consorciados 177.116 164.280Valores a repassar 31.284 29.482Obrigações por contemplações a entregar 109.742 90.692Recursos a devolver a consorciados 61.827 56.158Recursos dos grupos 24.983 24.920

Compensação 2.431.644 1.696.582Recursos mensais a receber de consorciados 27.612 25.732Obrigações dos grupos por contribuições 1.248.616 878.937Bens a contemplar 1.155.416 791.913

Total do passivo 2.836.596 2.062.114


10


Demonstração consolidada das variações nas disponibilidades de grupos de consórcioExercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018 e semestre findo em 31 de dezembro de 2019(Em milhares de reais)


Disponibilidade no início do semestre/exercício 129.158 114.985 113.933Depósitos bancários 24 48 49Cheques em cobrança 392 - -Aplicações financeiras 27.204 24.245 22.031Aplicações financeiras vinculadas a

contemplações 101.538 90.692 91.853

Recursos coletados 288.850 568.509 518.560Contribuições para aquisição de bens 222.673 437.070 404.504Taxa de administração 46.570 90.956 80.940Rendimentos de aplicações financeiras 1.682 3.665 3.260Multas e juros moratórios 1.464 2.831 2.574Prêmios de seguros 10.786 21.111 17.982Outros 5.675 12.876 9.300

Recursos utilizados 283.104 548.590 517.508Aquisição de bens 198.401 383.677 362.561Taxa de administração 47.282 92.888 82.232Multas e juros repassados à Administradora 729 1.413 1.287Prêmios de seguros 10.770 21.234 17.971Devolução a consorciados desligados 11.445 21.677 18.835Outros 14.477 27.701 34.622

Disponibilidades no fim do semestre/exercício 134.904 134.904 114.985Depósitos bancários 36 36 48Cheques em cobrança 90 90 -Aplicações financeiras 4 25.036 25.036 24.245Aplicações financeiras vinculadas a

contemplações 4 109.742 109.742 90.692



Notas explicativas às demonstrações financeiras31 de dezembro de 2019 e 2018(Em milhares de reais)

11

1. Contexto operacional

A Yamaha Administradora de Consórcios Ltda (“Administradora”) é controlada pela YamahaMotor do Brasil Ltda., e tem como objetivo social a constituição e administração de grupos deconsórcio. Iniciou suas atividades em 1981, administrando grupos para aquisição de bens,principalmente da marca Yamaha. Atualmente administra grupos de consórcio para aquisição debens móveis e imóveis.

2. Elaboração e publicação das demonstrações financeirasAs demonstrações financeiras foram elaboradas de acordo com as práticas contábeis adotadasno Brasil, emanadas das normas consubstanciadas no Plano Contábil das Instituições doSistema Financeiro Nacional (COSIF) específicas para as administradoras de consórcios, e daLei das Sociedades por Ações, incluindo as alterações normatizadas pelo Banco Central doBrasil, introduzidas pelas Leis nos11.638/07 e 11.941/09.

As operações dos grupos de consórcio são registradas em contas de compensação daAdministradora e controladas individualmente por grupo de consórcio. A posição patrimonial efinanceira consolidada desses grupos de consórcio e as correspondentes variações nasdisponibilidades de seus recursos estão sendo apresentadas, respectivamente, nasdemonstrações consolidadas dos recursos de consórcio e nas variações das disponibilidades dosgrupos de consórcio, conforme a Carta-Circular BACEN nº 3.147/04.

A elaboração das demonstrações financeiras de acordo com as práticas contábeis adotadas noBrasil requer que a Administração se utilize de premissas e julgamentos na determinação dovalor e registro de estimativas contábeis, como imposto de renda diferido e provisão paracontingências. A liquidação dessas transações envolvendo essas estimativas poderá resultar emvalores diferentes dos estimados, devido às imprecisões inerentes ao processo de suadeterminação. A Instituição revisa essas estimativas e premissas periodicamente. Asdemonstrações financeiras foram aprovadas pela Administração em 20 de março de 2020.

3. Principais práticas contábeis

Os principais critérios de registro e avaliação dos elementos patrimoniais são os seguintes:

3.1. Administradora

a) Resultado das operações

O resultado é apurado pelo regime de competência. A taxa de administração éreconhecida como receita de prestação de serviços quando dos recebimentos dasparcelas dos participantes dos grupos de consórcios, e a despesa com comissõessobre vendas são apropriadas ao resultado quando da realização da venda.


Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação31 de dezembro de 2019 e 2018(Em milhares de reais)

12

3. Principais práticas contábeis--Continuação

3.1. Administradora--Continuação

b) Caixa e equivalentes de caixa

Para fins da elaboração da demonstração dos fluxos de caixa, caixa e equivalentes decaixa, de acordo com a Resolução do BACEN nº 3.604/08, que aprovou opronunciamento técnico CPC 03, são representados por dinheiro em caixa e depósitosem instituições financeiras, incluídos na rubrica de disponibilidades e aplicaçõesinterfinanceiras de liquidez com prazo inicial de até 90 dias, que possuemconversibilidade imediata em caixa e que estão sujeitos a um insignificante risco demudança de valor de mercado. Dentre os recursos disponíveis com essascaracterísticas, são classificados como equivalentes de caixa somente aquelesrecursos mantidos com a finalidade de atender aos compromissos de caixa de curtoprazo e não para investimento ou outros fins.

c) Aplicações interfinanceiras de liquidez

São demonstradas pelo valor aplicado, acrescido, dos rendimentos auferidos até adata do balanço.

d) Títulos e valores mobiliários

De acordo com o estabelecido pela Circular nº 3.068/01, do BACEN, os títulos evalores mobiliários integrantes da carteira devem ser classificados em três categoriasdistintas, conforme a intenção da Administração, quais sejam:

· Títulos para negociação;

· Títulos disponíveis para venda; e

· Títulos mantidos até o vencimento.

Conforme a intenção da Administração os Títulos e Valores Mobiliários da empresaforam classificados como sendo para “negociação”.

Os títulos para negociação são apresentados no ativo circulante, independentementedos respectivos vencimentos. Compreende os títulos adquiridos com o propósito deserem ativa e frequentemente negociados. São avaliados pelo valor de mercado,sendo o resultado da valorização ou desvalorização computado ao resultado.



13



e) Outros ativos circulantes e realizável a longo prazo

Os demais ativos são apresentados ao valor de custo, deduzido, quando aplicável, porprovisão para ajuste do valor de realização.

f) Imobilizado de uso

Demonstrado ao custo de aquisição e a depreciação é reconhecida pelo método linearcom base em taxas anuais que contemplam a vida útil-econômica dos bens, sendoequipamentos de informática e veículos - 20% e móveis, utensílios e instalações - 10%,nos termos da Circular do BACEN nº 3.817/2016.

g) Intangível

Demonstrado ao custo de aquisição, conforme Circular BACEN nº 3.818/16, sendo aamortização reconhecida pelo método linear com base em taxa anual que contempla avida útil definida desses ativos, sendo softwares e licenças de uso - 20% e gastos dafase de desenvolvimento de sistemas - limitado ao prazo de até 10 anos.

h) Avaliação do valor recuperável de ativos

Conforme Circular BACEN nº 3.387/08, que aprovou o pronunciamento técnico CPC 01,os ativos não financeiros estão sujeitos à avaliação do valor recuperável em períodosanuais ou em maior frequência se as condições ou circunstâncias indicarem apossibilidade de perda dos seus valores. A Administradora não teve nenhum ativo sujeitoà perda do seu valor recuperável.

i) Provisões para riscos

O reconhecimento, a mensuração e a divulgação de passivos contingentes sãoefetuados de acordo com os critérios definidos na Circular do BACEN nº 3.484/10, queaprovou o pronunciamento técnico CPC 25.

As Contingências passivas são reconhecidas nas demonstrações financeiras quando,baseado na opinião de assessores jurídicos e da Administração, for consideradoprovável o risco de perda de uma ação judicial ou administrativa, e sempre que osmontantes envolvidos forem mensuráveis com suficiente segurança. Os passivoscontingentes classificados como perdas possíveis pelos assessores jurídicos sãodivulgados em notas explicativas, enquanto aquelas classificadas como perda remotanão são passíveis de provisão ou divulgação.



14



j) Imposto de renda e contribuição social

A provisão para imposto de renda é calculada pela alíquota de 15% acrescida doadicional de 10% sobre o lucro tributável acima de R$20 mensais (R$240 para oexercício). A contribuição social é calculada pela alíquota de 9%. O imposto de renda ea contribuição social diferidos são calculados sobre diferenças temporárias utilizando--se as alíquotas vigentes nas datas dos balanços.

k) Partes relacionadas

A divulgação de informações sobre partes relacionadas é efetuada em consonânciacom a Circular do BACEN nº 3.901/18, que aprovou o pronunciamento técnico CPC 05(R1), emitido pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis.

l) Eventos subsequentes

De acordo com a Circular do BACEN nº 3.578/12, que dispõe sobre a contabilização edivulgação de eventos subsequentes ao período a que se referem às demonstraçõesfinanceiras, conforme estabelecido no pronunciamento técnico CPC 24, não foramidentificados eventos subsequentes que necessitem ser divulgados nessasdemonstrações financeiras.

3.2. Grupos de consórcio

Os ativos e passivos circulantes estão representados, principalmente, pelas contas aseguir, que incluem valores a vencer acima de 365 dias, conforme determina o modelo depublicação do BACEN.

a) Aplicações financeiras

Representam o montante dos recursos disponíveis ainda não utilizados pelos grupos,aplicados em fundos de investimento, os quais possuem suas cotas avaliadas ao valorde mercado. Os rendimentos financeiros são apropriados diária e proporcionalmenteaos respectivos saldos diários de aplicações financeiras dos grupos de consórcio,sendo contabilizados em “Aplicações financeiras” em contrapartida às contas“Obrigações por contemplações a entregar” e “Recursos dos grupos”, no passivo.

b) Direitos com consorciados contemplados

Representam os valores a receber dos consorciados contemplados referentes àsparcelas vincendas do fundo comum e do fundo de reserva (quando aplicável).



15


3.2. Grupos de consórcio--Continuação

c) Previsão mensal de recursos a receber de consorciados

Representa o valor das contribuições a receber do fundo comum e do fundo de reserva(quando aplicável), dos consorciados ativos no mês subsequente ao do balanço.

d) Contribuições devidas aos grupos

Representam a previsão de recebimento do fundo comum e do fundo de reserva(quando aplicável) até o término dos grupos, calculada de acordo com os preços dosrespectivos bens na data do balanço.

e) Valor dos bens a contemplar

Representa o valor total dos bens a contemplar em assembleias futuras, calculado deacordo com os preços dos respectivos bens na data do balanço.

f) Obrigações com consorciados

Representam o fundo comum, recebido de consorciados não contemplados, paraaquisição de bens, e, o fundo comum, o fundo de reserva (quando aplicável), a taxa deadministração e o seguro, recebidos de consorciados dos grupos em formação,acrescidos dos rendimentos financeiros.

g) Valores a repassar

Representam os valores recebidos e ainda não repassados a terceiros, pelo grupo,relativos à taxa de administração, prêmios de seguro, multas, juros moratórios, multasrescisórias e outros recursos.

h) Obrigações por contemplações a entregar e contemplações de consorciados excluídos

Representam os créditos a repassar aos consorciados ativos, pelas contemplaçõesnas assembleias, acrescidos dos rendimentos financeiros. Também estãoconsiderados os consorciados desistentes e excluídos contemplados, cujo valorcorresponde à importância paga a título de fundo comum, calculado com base nopercentual amortizado do valor do bem vigente na data da assembleia decontemplação, deduzidos das multas aplicadas, acrescido dos rendimentos financeirosa que estão sujeitos os recursos de consorciados enquanto não utilizados peloparticipante.



16


3.2. Grupos de consórcio--Continuação

i) Recursos a devolver a consorciados

Representam os recursos coletados a serem devolvidos a consorciados referentes aosvalores a serem ressarcidos aos consorciados ativos pelo excesso de amortização(pagamentos a maior de parcelas), bem como os valores a serem ressarcidos aosconsorciados ativos por ocasião do rateio para o encerramento do grupo referente asaldos remanescentes no fundo comum e fundo de reserva (quandoaplicável).Também os valores a pagar aos consorciados desistentes e excluídos, nãocontemplados, relativos às respectivas contribuições ao fundo comum e ao fundo dereserva (quando aplicável), deduzidos das multas aplicadas, ambos atualizados pelavariação do preço do bem na data do balanço.

j) Recursos dos grupos

Representam os recursos recebidos a título de fundo de reserva (quando aplicável),aos rendimentos de aplicações financeiras, as multas, aos juros moratórios retidos nogrupo, as multas rescisórias retidas e a atualização de direitos com consorciadoscontemplados, bem como a atualização das obrigações dos itens do passivo quandoocorrer variação do preço do bem.

k) Informações complementares sobre os grupos em andamento

2019 2018

Quantidade de grupos administrados 289 348Quantidade de consorciados ativos 115.159 113.153Quantidade de bens entregues no período 22.187 24.989Quantidade total de bens entregues 67.775 65.565Quantidade de bens pendentes de entrega 47.384 47.588

4. Títulos e valores mobiliários - Administradora e grupos de consórcio

Em 31 de dezembro de 2019 e 2018, os títulos e valores mobiliários, classificados como paranegociação, estavam apresentadas como segue:



17

4. Títulos e valores mobiliários - Administradora e grupos de consórcio--Continuação

Composição da carteira

Administradora GruposValor de custo/mercado Valor de custo/mercado

2019 2018 2019 2018

Fundos de investimento abertos 27.867 29.621 134.778 114.937Certificados de Depósito Bancário – CDBs (Nota 5.10) 83.145 71.665 - -Total títulos e valores mobiliários 111.012 101.286 134.778 114.937

As aplicações em cotas de fundos de investimento são atualizadas diariamente conforme o valorda cota divulgada pelos administradores dos fundos, e os certificados de depósitos bancários sãoatualizados com base na variação do indexador e na taxa de juros pactuada, ajustados ao valorde mercado.

Abertura por vencimento - Administradora

2019Sem

vencimentoAté 12 Acima de

Totalmeses 12 meses

Fundos de investimento abertos 27.867 - - 27.867Certificados de Depósito Bancário - CDBs ligadas (Nota 5.10) - 31.194 51.951 83.145Total títulos e valores mobiliários 27.867 31.194 51.951 111.012

2018Sem

vencimentoAté 12 Acima de

Totalmeses 12 meses

Fundos de investimento abertos 29.621 - - 29.621Certificados de Depósito Bancário - CDBs ligadas (Nota 5.10) - - 71.665 71.665Total títulos e valores mobiliários 29.621 - 71.665 101.286

Abertura por vencimento - grupos de consórcio

2019 2018Sem

vencimento Total TotalTítulos e valores mobiliários:Fundos de investimento abertos 134.778 134.778 114.937Total títulos e valores mobiliários 134.778 134.778 114.937

Os certificados de depósitos bancários são custodiados na [B]³ Brasil, Bolsa Balcão e as cotas defundos de investimento são custodiadas pelo Administrador dos fundos.

Durante os exercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018, a Administradora não realizouoperações com instrumentos financeiros derivativos.



18

5. Outras notas explicativas - Administradora

5.1. Outros créditos

a) Créditos específicos

Corresponde a valores pendentes de recebimento, objeto de cobrança judicial,relativos a cotas inadimplentes, que foram transferidos à Administradora após oencerramento dos respectivos Grupos de consórcio R$3 (R$2 em 2018). Se e quandorecebidos, esses valores devem ser repassados aos demais cotistas dos Gruposencerrados, portanto são contabilizados em contrapartida de conta do passivo daAdministradora (Nota Explicativa no 5.4.b).

b) Diversos

2019 2018Até 12meses

Acima de12 meses Total

Até 12meses


Créditos tributários (Nota 5.9.b) 6.493 561 7.054 4.343 592 4.935Imposto de renda a compensar 679 329 1.008 897 - 897Títulos e créditos a receber (1) 468 568 1.036 4.319 708 5.027Devedores por depósito em

garantia - 829 829 - 1.126 1.126Devedores diversos - país 19 31 50 15 169 184Adiantamentos e antecipações

salariais 35 - 35 27 - 27Adiantamento para pagamento

por nossa conta 5 - 5 5 - 5Valores a receber de sociedades

ligadas (Nota 5.10) - - - 37 - 37Total 7.699 2.318 10.017 9.643 2.595 12.238

(1) Corresponde à aquisição de cotas de grupos de consórcio, as quais são atualizadas em razão das variações nospreços dos bens. Essas cotas serão as últimas a serem contempladas dentro dos respectivos grupos,condicionadas à existência de recursos suficientes nos grupos, conforme determinação da Circular nº 3.432/09, doBACEN. As contemplações dessas cotas têm como previsão o encerramento dos grupos, conforme segue:

Encerramento dos grupos 2019 2018

2019 - 4.3202020 468 4342021 220 1552022 71 532023 38 222024 45 422025 2 12026 13 -2037 179 -Total 1.036 5.027



19

5. Outras notas explicativas - Administradora--Continuação

5.2. Investimentos - participação em investida no exterior

2018Dados da coligada:Patrimônio líquido 300.188Prejuízo do exercício (100.334)Percentual de participação (*) 0,00%Movimentação do investimento:Valor contábil do investimento no início do exercício 1.693Resultado de equivalência patrimonial do exercício (1.693)Valor atualizado do investimento no fim do exercício -

(*) Em 2018 a investida recebeu capitalização do acionista majoritário, reduzindo significativamente a participação daYamaha Administradora de consórcios.

5.3. Intangíveis

A seguir estão apresentados os dados referentes à composição do ativo intangível:

2019 2018

CustoAmortizaçãoacumulada Residual Residual

Sistemas aplicativos 572 (428) 144 191Licenças e outros 566 (53) 513 -Direito de uso de software 38 (38) - -Total geral 1.176 (519) 657 191

5.4. Outras obrigações

a) Fiscais e previdenciárias



Até 12meses


Impostos e contribuições sobre o lucro - - - 117 - 117Impostos e contribuições a recolher 1.516 - 1.516 1.445 1.125 2.570Total 1.516 - 1.516 1.562 1.125 2.687



20


5.4. Outras obrigações--Continuação

b) Diversos e créditos específicos



Até 12meses


Obrigações por recursos deconsorciados - grupos Encerrados (*) 27.860 - 27.860 29.615 - 29.615

Contas a pagar 9.669 81 9.750 6.000 32 6.032Provisão para pagamentos às

concessionárias 13.338 - 13.338 10.546 - 10.546Salários e encargos 2.088 - 2.088 1.663 - 1.663Valores a pagar a sociedades ligadas

(Nota 5.10) 80 - 80 622 - 622Recursos pendentes de recebimento

(Nota 5.1 a) - 3 3 - 2 2Provisão para passivos contingentes

(Nota 5.5) - 1.570 1.570 - 1.709 1.709Total 53.035 1.654 54.689 48.446 1.743 50.189

(*) Referem-se a recursos a devolver de grupos de consórcio encerrados, os quais estão atualizados pela taxa médiacalculada sobre os respectivos rendimentos gerados pelas cotas dos fundos de investimento dos grupos deconsórcio ativos até agosto de 2009, quando passaram a ser remunerados pela rentabilidade líquida auferida nasaplicações em fundos de investimento abertos mantidos pela Administradora, mencionados na Nota 4. Para osgrupos de consórcio regidos a partir da Circular nº 2.766/97, do BACEN, é cobrada taxa de comissão depermanência sobre esses recursos.

5.5. Provisões para riscos

Em 31 de dezembro de 2019 e 2018, as provisões constituídas estavam assimrepresentadas:

2019 2018

Saldos no Início do exercício 1.709 1.780Constituições:Contingências cíveis 827 616Contingências tributárias 65 30

Contingências trabalhistas 1 8Reversões: Contingências cíveis (911) (725) Contingências tributárias (119) - Contingências trabalhistas (2) -Saldos no fim do exercício 1.570 1.709



21


5.5. Provisões para riscos--Continuação

Posição das ações conforme classificação de risco:

2019 2018Classificação Valor do Valor Valor do Valor

de risco Quantidade risco provisão Quantidade risco provisãoPerda provável

Cível 116 1.513 1.513 140 1.598 1.598Tributário 5 50 50 6 103 103Trabalhista 1 7 7 2 8 8

122 1.570 1.570 148 1.709 1.709

2019 2018Classificação Valor do Valor do

de risco Quantidade risco Quantidade riscoPerda possível

Cível 355 4.896 423 5.080Tributário 17 3.555 17 6.560Trabalhista 8 373 9 98

380 8.824 449 11.738

Cível: os processos classificados como risco possível e provável referem-se, em suamaioria, a reclamações de Clientes e Órgãos de Defesa do Consumidor, pleiteando arestituição de valores pagos a título de prestações de consórcio, decorrente da desistênciaou exclusão de participante em grupo, acrescido de juros e correção monetária.

Tributário: os processos classificados como risco possível referem-se, em sua maioria, adiscussões sobre a não homologação de pedidos de compensação de saldo negativo deIRPJ de exercícios anteriores.

Trabalhista: os processos classificados como risco possível referem-se, em sua maioria acausas de ex-funcionários de prestadores de serviços que incluíram a YamahaAdministradora no polo passivo desses processos.



22


5.6. Outras despesas administrativas

2019 2018

Comissões 49.876 38.531Promoção e propaganda 10.799 11.284Serviços de terceiros 6.992 6.043Processamento de dados 4.410 3.245Serviços bancários 2.911 2.618Hospedagens e viagens 1.742 1.308Serviços de terceiros - partes relacionadas (nota 5.10) 1.163 1.231Comunicações 1.142 1.162Aluguéis 607 555Doações 116 985Outras despesas 1.272 1.257Total 81.030 68.219

5.7. Outras receitas e despesas operacionais

a) Outras receitas operacionais

2019 2018

Recursos grupos encerrados (*) 8.034 81.017Créditos de contribuições PIS e COFINS 4.415 3.443Multas e juros repassados à Administradora 1.407 1.308Outras receitas operacionais 2.508 554Total 16.364 86.322

(*) No 1º semestre de 2018, a Administração com base na opinião de seus assessores jurídicos em consonância com odisposto na Nota Explicativa nº3.1.j decidiu pela baixa do saldo remanescente de recursos não procurados queestava sob a égide da Portaria nº 190/89 em um montante total de R$72.864. Sobre tal receita, incidiram impostosde R$29.220.

b) Outras despesas operacionais

2019 2018

Atualização de recursos não procurados 991 2.305Indenizações a consorciados 883 724Outras despesas operacionais 252 22Total 2.126 3.051



23


5.8. Patrimônio líquido

a) Capital social

O capital social, subscrito e integralizado, está representado por 31.657.219 cotas comvalor nominal de R$1,00 cada uma.

b) Reserva de lucros

2019 2018

Saldo inicial 6.331 6.253Constituído no período - 78Reserva legal (*) 6.331 6.331

(*) Constituída obrigatoriamente à base de 5% do lucro líquido do exercício, até atingir 20% do capital social realizado,ou 30% do capital social, acrescido das reservas de capital. Após esse limite a apropriação não mais se fazobrigatória. A reserva legal somente poderá ser utilizada para aumento de capital ou para compensar prejuízos.

c) Dividendos

A administradora aprovou em reunião dos quotistas de 21 de junho de 2018 opagamento de dividendos no valor de R$21.143 relativos aos lucros acumulados deexercícios anteriores e também deliberou em forma de antecipação, dividendos relativoao exercício de 2018 do montante de R$28.857, perfazendo um total de R$50.000 noexercício de 2018.

Em 2019 não houve distribuição de dividendos.



24


5.9. Imposto de renda e contribuição social

a) Imposto de renda e contribuição social

2019 2018Imposto de

rendaContribuição

socialImposto de

rendaContribuição

social

Resultado antes da tributação sobre lucro 7.334 7.334 78.509 78.509

Adições temporárias, decorrentesprincipalmente de provisão para riscos,comissões, pagamentos e PLR 20.750 20.750 14.517 14.517

Adições permanentes 187 187 2.748 2.748

Exclusões Temporárias, decorrentesprincipalmente de provisão para riscos,comissões, pagamentos e PLR (15.641) (15.641) (10.851) (10.851)

Base de cálculo dos tributos 12.630 12.630 84.923 84.923

Alíquotas médias 25% 9% 25% 9%

Imposto de renda e contribuição socialcorrente (3.293) (1.238) (20.194) (7.647)

Imposto de renda e contribuição socialdiferido 1.558 561 959 345

Total das despesas no exercício (1.735) (677) (19.235) (7.302)

b) Movimentação dos créditos tributários de imposto de renda e contribuição social sobrediferenças temporárias

2019 2018Impostode renda

Contribuiçãosocial Total

Impostode renda

Contribuiçãosocial Total

Saldo inicial do ano 3.629 1.306 4.935 2.670 961 3.631Constituição/realização 1.558 561 2.119 959 345 1.304Saldo final do ano 5.187 1.867 7.054 3.629 1.306 4.935

O crédito tributário é composto, substancialmente, por provisões para contingências epara comissões a pagar.

c) Projeção de realização e valor presente dos créditos tributários

O imposto de renda e a contribuição social diferidos serão realizados à medida que asdiferenças temporárias sobre as quais são calculados sejam revertidas ou seenquadrem nos parâmetros de dedutibilidade fiscal, cujo cronograma de realização ematé cinco anos se apresenta a seguir:



25


5.9. Imposto de renda e contribuição social--Continuação

c) Projeção de realização e valor presente dos créditos tributários--Continuação

2019 2018Imposto Contribuiçãode renda social Total Total

2019 - - - 4.3432020 4.775 1.719 6.494 82021 10 3 13 -2022 9 3 12 32023 - - - 5812024 393 142 535 -Total 5.187 1.867 7.054 4.935

Em 31 de dezembro de 2019, o valor presente dos créditos tributários, calculadosconsiderando-se a taxa Selic de 4,50% ao ano (6,50% em 2018), totalizava R$6.667(R$4.512 em 2018).

5.10. Transações com partes relacionadas

As transações com partes relacionadas referem-se a:

2019 2018Ativo/ Receitas/ Ativo/ Receitas/

Operações/partes relacionadas (passivo) (despesas) (passivo) (despesas)

Valores a receber sociedades ligadas (Nota 5.1.b)Yamaha Motor do Brasil Ltda. - - 36 -Yamaha Motor da Amazônia Ltda. - - 1 -

- - 37 -

Valores a pagar sociedades ligadas (Nota 5.4.b)Yamaha Motor do Brasil Ltda. (79) - (85) -Yamaha Motor da Amazônia Ltda. - - (536) -Banco Yamaha Motor do Brasil S.A. (1) - (1) -

(80) - (622) -

Outras despesas administrativas (Nota 5.6)Yamaha Motor do Brasil Ltda. - (938) - (1.006)Yamaha Motor da Amazônia Ltda. - (225) - (225)

- (1.163) - (1.231)

Aplicações em CDBs (Nota 4)Banco Yamaha Motor do Brasil S.A. 83.145 - 71.665 -

83.145 - 71.665 -

Resultado de operações com títulos e valores mobiliáriosBanco Yamaha Motor do Brasil S.A. - 4.480 - 5.077

- 4.480 - 5.077



26


5.10. Transações com partes relacionadas--Continuação

Durante os exercícios findos em 31 de dezembro de 2019 e 2018 não houve remuneraçãopaga ao pessoal-chave da Administração.

Demonstrações Financeiras Yamaha Administradora de ... · · Avaliamos a apresentação geral, a...

Documents

Transcript of Demonstrações Financeiras Yamaha Administradora de ... · · Avaliamos a apresentação geral, a...