CONTROLADORIA ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS: Prazo médio de recebimento de vendas - PMRV: PMRV =...
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ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:
Prazo médio de recebimento de vendas - PMRV:PMRV = Contas a Receber x 360
Vendas Anuais Prazo médio de pagamento de compras - PMPC:PMPC = Contas a pagar (Fornecedores) x 360
Compras Prazo médio de Renovação dos Estoques -
PMRE PMRE = Estoque x 360
CMV
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:O PMRE, representa, na empresa comercial, o
tempo médio de estocagem de mercadorias; na empresa industrial, o tempo médio de produção e estocagem.
O PMRV, expressa o tempo decorrido entre a venda e o recebimento.
A soma dos prazos, PMRE + PMRV, representa o que se chama de Ciclo Operacional, ou seja, o tempo decorrido entre a compra e o recebimento da venda da mercadoria.
Como demonstrado na figura a seguir:
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
Ciclo Operacional
Compra Venda Recebimento
__________PMRE________________________PMRV ____________
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
O ciclo operacional mostra o prazo de investimento. Paralelamente ao Ciclo Operacional ocorre o financiamento concedido pelos fornecedores, a partir do momento da compra, até o momento do pagamento aos fornecedores, a empresa não precisa preocupar-se com o financiamento, o qual é automático. Se o PMPC for superior ao PMRE, então os fornecedores financiarão também uma parte das vendas da empresa.
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:O tempo decorrido entre o momento em que a
empresa coloca o dinheiro (pagamento ao Fornecedor) e o momento em que recebe as vendas (recebimento de clientes) é o momento em que a empresa precisa arrumar financiamento. É o Ciclo de Caixa, também chamado de Ciclo Financeiro. Podemos afirmar que o Ciclo Financeiro é igual ao Ciclo Operacional menos o PMPC.
Vejamos nos quadros a seguir duas situações distintas:
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:1) Os fornecedores financiam totalmente os estoque e uma parte das
vendas:
Ciclo Operacional
Compra Venda Pagamento Recebimento
__________PMRE________________________PMRV ____________Ciclo de Caixa______________________PMPC______________ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:2) Os fornecedores financiam apenas parte do estoque:
Ciclo Operacional
Compra Pagamento Venda Recebimento
__________PMRE________________________PMRV ____________Ciclo de Caixa____PMPC______________ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:No caso 2, a empresa deve obter financiamentos
para suas vendas a ainda para uma parte do tempo em que a mercadoria permanece em estoque.
Quanto maior o Ciclo Financeiro, pior para a empresa, pois representa maior tempo de utilização de financiamentos e portanto, maior custo.
Com base nas Demonstrações Contábeis, vamos calcular os Prazos Médios dos anos de x1, x2 e x3, da Cia Big. Após isso faremos a interpretação dos índices inter-relacionados.
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
Índices de Prazos Médios Cia Big. Índices /
Anosx1 x2 X3
PMRE
PMRV
PMPC
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
Índices de Prazos Médios Cia Big. Índices /
Anosx1 x2 X3
PMRE 74 114 112
PMRV 63 67 70
PMPC 85 83 73
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
Lembrando que o Ciclo Operacional, é igual ao PMRE + PMRV, e que o Ciclo Financeiro, é igual ao Ciclo Operacional – PMPC, vamos demonstrar graficamente os resultados e calcular o Ciclo de Caixa ou Ciclo Financeiro.
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
X1:
Ciclo Operacional = PMRE + PMRV 137 dias
Compra Venda Pagamento Recebimento
____PMRE = 74 dias________________________PMRV = 63 dias____Ciclo de Caixa = 52 dias____PMPC = 85 dias______________ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
ÍNDICES DE PRAZOS MÉDIOS:Inter-relação dos Índices de Prazo Médios:
Períodos x1 x2 X3
Ciclo Operacional
137 dias 181 dias 182 dias
Ciclo Financeiro
52 dias 98 dias 109 dias
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROA analise de Custo x Volume X Lucro é uma
importante ferramenta no planejamento de curto prazo, por que explora o relacionamento existente entre suas quatro principais variáveis: custo, receita, volume de vendas e lucro.
Ao realizar um planejamento estratégico de curto prazo, o gestor precisa saber qual será o efeito das mudanças em uma ou mais desses variáveis, e o efeito dessas mudanças no lucro.
O relacionamento entre o custo e o volume de vendas auxilia o estabelecimento das estratégias de preço.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCRO
Esta análise também é importante na seleção do melhor mix de vendas, quando a empresa trabalha com a produção de vários produtos. Neste caso, é essencial selecionar a combinação mais lucrativa dos diferentes produtos.
Através da análise das quatro variáveis (custo, receita, volume de vendas e lucro), o gestor pode ter uma visão geral no processo de planejamento.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Alguns custos são constantes, ou fixos, enquanto
outros variam, é essencial distinguir os custos em fixos e variáveis, sendo fixos aqueles que não são influenciados pelo volume de produção, e variáveis aqueles que estão diretamente ligados ao nível de produção.
A análise exige que os custos fixos e variáveis sejam segregados e calculados de modo que todos os custos possam ser divididos simplesmente em fixos ou variáveis.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Vamos supor que a empresa Vitória Ltda, produz
um artigo que vende por R$ 10,00 cada, os custos fixos totais são de R$ 150.000,00 por ano, e os custos variáveis são de R$ 4,00 por unidade. O volume anual de vendas da empresa é de 40.000 unidades, mas pode ser de 50.000 usando a mesma estrutura.
Este aumento de produção e vendas causará impactos na empresa, qual será o impacto nos custos totais e qual será o impacto nos lucros, nas duas situações?
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Na situação atual a empresa apresenta o seguinte
quadro:Receita:
Custos:
Lucro:
Quant. Vendas:
Preço de venda
Receita Total:
40.000 10,00 400.000,00
Tipo de Custo:
Valor Unitário:
Valor Total:
Custo Variável: 4,00 160.000,00Custo Fixo: 3,75 150.000,00Custo Total: 7,75 310.000,00
Lucro: Valor Unitário:
Valor Total:
Lucro Líquido: 2,25 90.000,00
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Na situação onde a empresa aumente sua produção e
venda:Receita:
Custos:
Lucro:
Quant. Vendas:
Preço de venda
Receita Total:
50.000 10,00 500.000,00
Tipo de Custo:
Valor Unitário:
Valor Total:
Custo Variável: 4,00 200.000,00Custo Fixo: 3,00 150.000,00Custo Total: 7,00 350.000,00
Lucro: Valor Unitário:
Valor Total:
Lucro Líquido: 3,00 150.000,00
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Comparando as duas opções:
A análise mostra que os custos variáveis aumentam proporcionalmente ao volume de produção e vendas, já os custo fixo total permanece inalterado. Já o custo fixo unitário diminui, aumentando assim o lucro.
Receita: 1ª 2ª Diferença:
Receita Total: 400.000 500.000 100.000Custos:
Fixos: 150.000 150.000 0Variáveis: 160.000 200.000 (40.000)
Lucros:Lucro Total: 90.000 150.000 60.000
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Agora vamos supor uma 3ª situação onde a
empresa Vitória Ltda possa aumentar sua produção e venda para 60.000 unidades, com o mesmo custo fixo, como ficaria a situação do custo e do lucro comparando com a 2ª situação?
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Comparando as duas opções:
Percebemos que o custo fixo unitário fica menor cada vez que a empresa produz e vende mais sem alterá-lo.
Receita: 2ª 3ª Diferença:
Receita Total: 500.000 600.000 100.000Custos:
Fixos: 150.000 150.000 0Variáveis: 200.000 240.000 (40.000)
Lucros:Lucro Total: 150.000 210.000 60.000
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Outro conceito bastante importante é o de margem de
contribuição, que é calculada deduzindo-se das receitas totais os custos variáveis. Uma vez que os custos fixos incorrem independente das vendas, a empresa terá perdas se a margem de contribuição for insuficiente para cobrir os custos fixos.
Quando o nível de atividade é baixo a empresa tem prejuízo, pois os custos fixos são maiores do que a margem de contribuição. A medida que aumenta o nível de atividade, aumenta também a margem de contribuição, que acabará por cobrir e exceder os custos fixos, passando então a formar o lucro.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Custo e Planejamento do Lucro:Vejamos como se portou a margem de
contribuição nas situações anteriores:Eventos: 1ª 2ª 3ª
Receita Total 400.000 500.000 600.000Custos Variáveis 160.000 200.000 240.000
Margem de Contribuição 240.000 300.000 360.000
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Ponto de Equilíbrio:Quando pensamos em ponto de equilíbrio devemos
lembrar e levar em consideração que o ambiente empresarial é muito dinâmico e que muitas variável podem interferir no processo de custos e receitas. Para que possamos calcular o ponto de equilíbrio, que é o momento onde a empresa atinge seu equilíbrio financeiro na relação entre despesas e receitas, ou seja, é o ponto onde a empresa consegue o faturamento necessário para cobrir suas despesas, e a partir daquele ponto começa a construir o lucro de suas atividades, dependeremos de algumas informações como:
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Ponto de Equilíbrio: A clara definição dos custos fixos e variáveis; A determinação da margem de contribuição; O volume de vendas e produção no período;Para o calculo do Ponto de Equilíbrio existem
várias formulas que nos levam ao mesmo resultado, vamos usar a seguinte fórmula:
Ponto de Equilíbrio = Custos Fixos Margem de Contribuição Unitária
Margem de contribuição Unitária= Margem de contribuição / total de produtos vendidos.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Ponto de Equilíbrio:Usando como exemplo as situação vistas
anteriormente da empresa Vitória Ltda, vamos calcular o seu ponto de equilíbrio.
Ponto de Equilíbrio = Custos Fixos Margem de Contribuição Unitária
PE = 150.000 6
PE = 25.000 unidades.Confirmando:
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Ponto de Equilíbrio:
Receita:
Custos:
Lucro:
Quant. Vendas:
Preço de venda
Receita Total:
25.000 10,00 250.000,00
Tipo de Custo:
Valor Unitário:
Valor Total:
Custo Variável: 4,00 100.000,00Custo Fixo: 6,00 150.000,00Custo Total: 10,00 250.000,00
Lucro: Valor Unitário:
Valor Total:
Lucro Líquido: 0,00 0,00
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROAnálise do Ponto de Equilíbrio:
Podemos concluir que a empresa Vitória Ltda, com a atual situação de seus custos fixos e variáveis, precisa produzir e vender no mínimo 25.000 unidades para cobrir suas despesas totais.
ANÁLISE DE CUSTO X VOLUME X LUCROExercícios de fixação:A empresa Esmeralda Ltda, possui atualmente um
faturamento anual de R$ 280.000,00, seu custo fixo é de R$ 90.000,00, e o preço unitário de venda de seu produto é de R$ 56,00. o departamento financeiro da empresa realizou um levantamento e descobriu que o custo variável é de R$ 32,00 por unidade. Na situação atual qual é o lucro liquido unitário e total da empresa? E qual é o seu ponto de equilíbrio.