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MATERIAL PUBLICITÁRIOCOE – Grandes Bancos Internacionais

Março 2018

Material Publicitário - Leia o Documento de Informações Essenciais – DIE antes de aderir ao produto.

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O que é COE?

| COE, a versão brasileira das Notas Estruturadas

O COE é um título parecido com as Notas Estruturadas, muito populares nos Estados Unidos e na Europa. Em uma só aplicação, o COE proporciona diversificação e acesso a novos mercados. Para você, fica mais fácil acompanhar o desempenho, pois o COE já vem montado como um único instrumento, o que significa também uma única tributação.

Quem emite os COEs são bancos, mas eles são registrados na Cetip, que está autorizada e preparada para fazer também o depósito e a liquidação do COE.

O COE tem vencimento, valor mínimo de aporte, indexador e cenário de ganhos e perdas (figura) definidos pelos bancos para diferentes perfis de investidor.

Fonte: CETIP

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Empresas Selecionadas MATERIAL PUBLICITÁRIO

Suíça

| EUA | Europa

França

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2015 2016 2017

EUA: setor financeiro & títulos de 10 anos

Títulos de 10 anos

S&P Financials / S&P 500

Possível “alvo” no médio prazo

Cenário Macro

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EUA: probabilidade de 4 elevações de juros em 2018

Fonte: Bloomberg; Elaboração: Guide Investimentos

| EUA: perspectivas de alta de juros à frente, e forte correlação setor financeiro

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Demais catalisadores:

• Perspectivas de menor regulação financeira; • Crescimento forte da economia; • Maior volatilidade dos mercados tendem a aumentar as receitas com trading (Receita de serviços); • Algumas métricas, como Preço/PL, ou Preço/Lucro mostram que o setor ainda é atrativo.

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Cenário Macro

Fonte: Bloomberg e https://blog.guideinvestimentos.com.br/textos/o-mundo-esta-mudando/Elaboração: Guide Investimentos

| EUROPA: perspectivas de alta de juros à frente, e forte correlação setor financeiro

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Europa: setor financeiro & títulos de 10 anos

Títulos de 10 anos Financeiro / Bolsa Europa

Obs.: bolsas medidas através do iShares; juros de 10 anos leva em consideração um grupo de países, de acordo com cálculos da Bloomberg

...o crescimento forte e abrangente daseconomias da zona do euro deverá expandir-se no curto prazo, num ritmo um pouco maisrápido do que o esperado anteriormente...

Mario Draghi(Atual Presidente do Banco Central Europeu - Discurso do

dia 8/03/2018)

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Racional de Investimento COE

Escolhemos um setor que o mercado está otimista, que é o financeiro EUA + Europa, que também é vista como

positiva pelos especialistas da Guide.

Empresa LocalizaçãoRecomendações % COE

(C + M)Compra Manutenção Venda

JP Morgan EUA 47% 47% 6% 94%

Bank of America EUA 65% 31% 4% 96%

UBS Suíça 50% 38% 12% 88%

Societe Generale França 40% 40% 20% 80%

TOTAL Ponderado 50,5% 39% 10,5% 89,5%

A estrutura otimiza a performance da cesta escolhida, pois via COE o retorno pode chegar a 290% do

CDI¹ no período de 1 ano (19% a.a.)

Tudo isso com Capital Protegido e com possibilidade de dobrar o capital² no vencimento.

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| % de Recomendações Analistas consultados pela Bloomberg

¹ Estimativa baseada nos contratos de DI Futuro pro período de 12 meses e com cupom no valor de 9,5% que é a média de cupons possíveis;

² Caso o cupom semestral seja superior a 10% ao semestre.Fonte: Bloomberg; Elaboração: Guide Investimentos.

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Cenários Potenciais de Ganho

Fonte: DIE do Produto; Elaboração: Guide Investimentos.

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O média dos Cupons mínimo (8,5%) e máximo(10,5%) possíveis que constam no DIE é de9,5% por observação.Isso corresponde ao equivalente a 290% do CDIFuturo estimado pro período de 12 meses.

| Cenário Desfavorável | Cenários Favoráveis

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Tributação dos COEs

| Tabela Regressiva de Imposto de Renda

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Prazos Alíquota

Até 180 dias 22,50%

de 6 meses a 1 ano 20%

de 1 ano a 2 anos 17,50%

acima de 2 anos 15%

Dependendo da Janela de observação, quedeterminará o resgate da estrutura, aalíquota de IR seguirá a tabela ao lado deacordo com esse prazo;

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Principais Dúvidas MATERIAL PUBLICITÁRIO

| O COE conta com Garantia do FGC?

Não conta com garantia do FGC, portanto seu risco de crédito é o do Banco Emissor (nesse caso o BNP Paribas)

| O meu COE fica registrado no Nome da Corretora que me ofereceu o ativo?

A Guide conta com o CETIP Certifica, que comprova que todas as operações são registradas no nome do investidor junto a CETIP que é a câmara de liquidação das operações

| Preciso dos recursos disponíveis no momento da reserva?

Sim, e a data da liquidação da operação será 28/03/2018.

| Pelo COE ser atrelado a um ativo cotado em Dolar/Euro, tenho algum risco cambial?

Não, o retorno dado no COE é o percentual do cupom nominal já em reais sem nenhum tipo de risco cambial. Não importa o movimento do câmbio e sim o cupom fechado e os níveis de preço das ações da cesta;

| Qual será o cupom final ou quando saberei?

Como a operação só é fechada (liquidada) no dia 28/03, o emissor (o BNP Paribas) trabalha com um intervalo de cupom a ser definida na véspera (27/03), mas que dentro do intervalo que está em seu DIE.

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Principais Fatores de Risco MATERIAL PUBLICITÁRIO

Risco de Mercado: COE é um instrumento financeiro de investimento com estruturas de rentabilidades que apresentam características de instrumentos financeiros derivativos cujos valores de liquidação dependem dos valores dos Ativos Objetos. Desta forma, o COE é um investimento que apresenta risco de mercado. Oscilações dos valores dos Ativos Objetos podem impactar o COE de forma adversa.

Risco de Liquidez: o COE não confere ao Investidor o direito de resgatar antecipadamente os valores investidos, exceto nas hipóteses previstas expressamente neste Documento. Considerando o COE ser um novo ativo financeiro no mercado brasileiro, ainda não há um mercadosecundário desenvolvido para sua negociação, o que resulta em baixa liquidez desse tipo de investimento. A referida baixa de liquidez pode acarretar na impossibilidade de venda dos COE ou venda por valores inferiores aos investidos. O Resgate ou a recompra geram risco de perda de valor nominal, ou seja, não garantem o capital protegido.

Risco pela Utilização de Derivativo: instrumentos de derivativos têm sua natureza complexa. O Investidor deve se assegurar que leu e compreendeu todos os termos e utilizações deste produto e que tal produto se adequa ao seu perfil de Investidor.

Os demais riscos da operação estão descritos no Documento de Informações Essenciais (DIE) do COE, o qual deve ser lido antes de aderir ao produto.

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Informações importantes MATERIAL PUBLICITÁRIO

Disclaimer: A presente oferta foi dispensada de registro pela Comissão de Valores Mobiliários - CVM. A distribuição do Certificado de Operações Estruturadas – COE não implica, por parte dos órgãos reguladores, garantia de veracidade das informações presta das ou de adequação do certificado à legislação vigente ou julgamento sobre a qualidade do emissor ou da instituição intermediária.

Este material foi prepara do pela Guide Investimentos S.A. Corretora de Valores ("GUIDE"), tem caráter meramente informativo e não deve ser entendido como análise de valor mobiliário, solicitação de compra ou venda de qualquer ativo financeiro ou investimento ou sugestão de alocação ou adoção de estratégias de investimento por parte dos destinatários. As informações presentes neste material são baseadas em simulações e os resultados reais poderão ser significativamente diferentes. Este produto é recomendado para investidores com perfil conservador, moderado, arrojado e agressivo, conforme Política de Suitability da Guide. Para os clientes que não possuem. Perfil de Investimento definido, a Guide recomenda fortemente o preenchimento do questionário “Perfil do Investidor”, disponível no Portal do Cliente, através do site (https://cliente.guideinvestimentos.com.br/login), para que a Guide possa ofertar o produto adequado, de acordo como seu Perfil. A decisão de investir ou não no produto compete exclusivamente ao cliente. As informações referem-se às datas mencionadas e não serão atualizadas. Este material foi preparado com base em informações públicas, dados desenvolvidos internamente e outras fontes externas. A GUIDE não garante a veracidade e integridade das informações e dados ou que os mesmos estão livres de erros ou omissões. Os cenários e visões apresentados podem não se refletir nas estratégias de fundos e carteiras geridas pela GUIDE. Este material pode apresentar projeções de retorno, análises e cenários feitas sob determinadas premissas. Ainda que a GUIDE acredite que essas premissas sejam razoáveis e factíveis, não pode assegurar que sejam precisas ou válidas em condições de mercado no futuro ou ainda que todos os fatores relevantes tenham sido considerados na determinação dessas projeções, análises e cenários. Projeções não garantem retornos futuros. Os retornos projetados, análises, cenários e as premissas são baseados nas condições de mercado e em cenários econômicos correntes e passados, que podem variar significativamente no futuro. As informações aqui apresentadas não pretendem conter todos os fatos relevantes que um investidor deve considerar e, dessa forma, representam apenas uma visão limitada do mercado. Rentabilidade passada não representa garantia derentabilidade futura. Aos investidores é recomendada leitura do Documento de Informações Essenciais (DIE) antes de aplicar neste Certificado de Operações Estruturadas (COE). A GUIDE não se responsabiliza por danos oriundos de erros, omissões ou alterações nos fatores de mercado nem pelo uso das informações aqui contidas. É vedada a cópia, distribuição ou reprodução total ou parcial deste material sem a prévia e expressa concordância da GUIDE. Este produto possui o Documento de Informações Essenciais (DIE) que está anexo a este Material Publicitário. O referido DIE também pode ser obtido com o seu assessor de investimento ou através do canal de atendimento ao cliente:São Paulo:(11)3003-5015 | Demais Localidades:(11)3576-6956 | Ou pelo [email protected] Guide:0800 704 0418 | [email protected]

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