11 10 2018 Ata 2018-18 do Comitê de Investimentos (11 de outubro...

de 3

Ata da Reunião Ordinária 2018-18 1

Comitê de Investimentos 2

3

Aos onze dias do mês de outubro, às quatorze horas, na sala de reuniões, nas 4

dependências do Previmpa, situado na Rua Uruguai, número 277, 14º andar, nesta 5

Capital, reuniu-se o Comitê de Investimentos deste Departamento, em sua 17° reunião 6

ordinária do ano de dois mil e dezoito. Constatada a existência de quórum, 7

compareceram os membros: Rodrigo Machado Costa, Diretor Administrativo-8

financeiro; Renan da Silva Aguiar, Diretor-Geral; Dalvin Gabriel José de Souza, chefe da 9

Unidade de Investimentos- UINV/Previmpa; Carlos Fabretti Patrício e Rogério de 10

Oliveira, Economistas da Unidade de Investimentos do Previmpa; Isabela Belem 11

Meneghello, chefe da Unidade de Gestão de Ativos Imobiliários – UGAI/Previmpa; 12

Giordana Zimmermann Besen, Atuária da Assessoria de Planejamento/Previmpa; Carin 13

Cecília da Rosa Carvalho, Administradora da Unidade de Concessão e Revisão de 14

Aposentadorias – UCRA/DVP/Previmpa; Gamaliel Valdovino Borges, Procurador 15

Municipal da PGM e Adroaldo Bauer Spindola Correa, Representante do Conselho de 16

Administração. Rodrigo informa a pauta da reunião: (i) aprovação da ata da reunião do 17

dia 27/09/2018; (ii) Apresentação dos Resultados de Setembro/2018; (iii) Análise do 18

Fundo CAIXA FIA Institucional BDR Nível I. Rodrigo coloca em votação a alteração da 19

ordem de pauta, ficando como item I a análise do Fundo CAIXA FIA Institucional BDR 20

Nível I, sendo aprovada por unanimidade a alteração. Rogério então apresenta sua 21

análise do fundo, conforme enviado previamente a todos os integrantes do Comitê de 22

Investimentos. Após a apresentação não restando dúvidas, foi aprovada por 23

unanimidade a aplicação de R$ 25.000.000,00 (vinte e cinco milhões de reais) no 24

referido Fundo de Investimentos. Passando para o seguinte ponto de pauta, foi 25

aprovada por unanimidade a ata do dia 27/09/2018. Inicia-se então apresentação dos 26

resultados dos investimentos de Setembro/2018, pelo chefe da Unidade de 27

Investimentos, Sr. Dalvin. Destaque para o patrimônio total do PREVIMPA na ordem de 28

R$ 1,9 bilhão. Rentabilidade da carteira no mês foi de 1,48 % para uma Meta Atuarial 29

no período de 0,97%, Renda Fixa de 1,35% frente à meta gerencial do mês de 0,57%, 30

Renda Variável de 2,35% para Meta Gerencial 3,48. Rodrigo informa que na presente 31

data, todas as posições em BOVA11 foram zeradas, tendo sido recuperado todo o valor 32

negativo, com lucro na operação em torno de R$ 2,8 milhões. Nesse momento está se 33

aguardando uma nova oportunidade de entrada, face volatilidade, principalmente em 34

função do período eleitoral. Não havendo nenhum outro assunto a ser tratado, o 35

Presidente da mesa, Rodrigo Machado Costa, declara encerrada a presente reunião, 36

Prefeitura Municipal de Porto Alegre

Departamento Municipal de Previdência dos Servidores Públicos do Município de

Porto Alegre - Previmpa

de 3

sendo lavrada a presente ata que, após lida e aprovada, será assinada pelos 37

representantes presentes: 38

39

40

Rodrigo Machado Costa 41

Diretor Administrativo-financeiro 42

43

44

Renan da Silva Aguiar 45

Diretor-Geral 46

47

48

Dalvin Gabriel José de Souza 49

Chefe da - UINV/Previmpa 50

51

52

Carlos Fabretti Patrício e Rogério de Oliveira 53

Economistas da UINV/ Previmpa 54

55

56

Isabela Belem Meneghello 57

Chefe da UGAI/Previmpa 58

59

60

Giordana Zimmermann Besen 61

Atuária da Assessoria de Planejamento/Previmpa 62

63

64

Carin Cecília da Rosa Carvalho 65

Administradora da UCRA/DVP/Previmpa 66

67

68

Gamaliel Valdovino Borges 69

Procurador Municipal da PGM 70

71

72

Adroaldo Bauer Spindola Correa 73

Representante do Conselho de Administração 74

06/03/2019

1

Comitê de Investimentos

Apresentação e Análise dos Investimentos do Previmpa para

o mês de Setembro de 2018

Elaboração: Unidade de Investimentos -Previmpa

Comitê de InvestimentosComitê de Investimentos

Comitê de InvestimentosComitê de Investimentos Comitê de Investimentos

39.885.940,6255.869.387,85

76.891.728,17

96.579.571,79

113.920.275,61

134.452.600,72

123.983.531,91

169.180.252,12

153.514.092,68

23.290.412,45

29.169.600,69

68.861.997,14

8.488.187,64

62.115.840,64

107.048.743,77

232.957.395,72

162.916.825,26

61.699.594,79

R$ 215.257.115,74

R$ 300.296.104,28

R$ 446.049.829,58

R$ 551.117.589,01

R$ 968.655.049,75

R$ 1.325.595.977,38

R$ 1.657.693.054,76

100.000.000150.000.000200.000.000250.000.000300.000.000350.000.000400.000.000450.000.000500.000.000550.000.000600.000.000650.000.000700.000.000750.000.000800.000.000850.000.000900.000.000950.000.000

1.000.000.0001.050.000.0001.100.000.0001.150.000.0001.200.000.0001.250.000.0001.300.000.0001.350.000.0001.400.000.0001.450.000.0001.500.000.0001.550.000.0001.600.000.0001.650.000.0001.700.000.0001.750.000.0001.800.000.0001.850.000.0001.900.000.0001.950.000.0002.000.000.000

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

Patrimônio Líquido PREVIMPA CAPITALIZAÇÃO Alocado no Mercado Financeiro - Anual

Setembro de 2018

Receita de Investimentos Captação Líquida Ano Anterior

R$ 1.872.906.742,23

06/03/2019

2


29.599.938,50

16.623.882,45

14.833.851,39

14.672.925,6916.277.064,45

16.380.041,41

15.037.641,58

14.915.450,47

15.173.296,74

24.686.151,77

14.168.834,54

23.466.473,79

7.703.348,48

39.038.597,77

27.268.764,11

1.711.979.145,03

1.742.771.862,02

1.781.072.187,20

1.803.448.461,371.774.400.466,42

1.782.728.038,16

1.836.804.277,51

1.830.464.681,38

1.872.906.742,23

1.600.000.000,00

1.700.000.000,00

1.800.000.000,00

1.900.000.000,00

Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez

Patrimônio Líquido PREVIMPA CAPITALIZAÇÃO alocado no Mercado Financeiro -

Mensal - Marcação a Mercado

(De Setembro de 2018)

Mês Anterior Captação Líquida Receita de Investimentos


1.633.382.258,08

1.657.693.054,76

153.514.092,68

153.514.092,68

113.225.166,24

61.699.594,79

1.600.000.000

1.650.000.000

1.700.000.000

1.750.000.000

1.800.000.000

1.850.000.000

1.900.000.000

1.950.000.000

2018 2018

Patrimônio Líquido PREVIMPA CAPITALIZAÇÃO Alocado no Mercado Financeiro -

Marcação a Mercado e Curva (2018) - Atualizado para Setembro/2018

Ano Anterior Captação Líquida Receita de Investimentos

(Curva) (Mercado)

R$ 1.900.121.517,00

R$ 1.872.906.742,23


1.466.404.643,66;

78,30%

166.366.901,

46; 8,88%

240.135.197,11;

12,82%

Alocação do Patrimônio do Capitalizado - Marcação a Mercado - Setembro/2018

Títulos Públicos Fundos de Renda Fixa Fundos de Renda Variável


52.083.545,85

81,01%

12.212.859,49

18,99%

-2.545.621,92

-3,96%

Rendimento em 2018 (Participação de cada aplicação no total dos rendimentos) -

Marcação a Mercado - PREVIMPA CAPITALIZAÇÃO - Setembro/18

Títulos Públicos Fundos de Renda Fixa Fundos de Renda Variável

06/03/2019

3


MERCADO Valor Aplicado Rendimento

Títulos Públicos 1.466.404.643,66 78,30% 52.083.545,85 81,01%

Fundos de Renda Fixa 166.366.901,468,88%

12.212.859,4918,99%

Fundos de Renda Variável 240.135.197,11 12,82% -2.545.621,92 -3,96%

Total 1.872.906.742,23 Total 61.750.783,42

CURVA Valor Aplicado Rendimento

Títulos Públicos 1.493.619.418,43 78,61% 103.609.117,30 89,46%

Fundos de Renda Fixa 166.366.901,46 8,76% 12.212.859,49 10,54%

Fundos de Renda Variável 240.135.197,11 12,64% -2.545.621,92 -2,20%

Total 1.900.121.517,00 Total 113.276.354,87

Atualizado para o mês: Setembro/2018


28,80

39,34

55,34

73,04

84,45

99,72

106,57

122,71

153,51

jan-set 2010 jan-set 2011 jan-set 2012 jan-set 2013 jan-set 2014 jan-set 2015 jan-set 2016 jan-set 2017 jan-set 2018

Captação Líquida (Atualizada para Setembro/2018)

Milhões R$

+ R$15,99 mi(40,65 %)

+ R$ 17,70 mi(31,98 %)

+ R$ 15,27 mi(18,08 %)

+ R$6,85mi(6,87 %)

R$ 16,14 mi(15,15%)

+ R$ 30,80 mi (25,10 %)

+ R$ 11,42 mi(15,63 %)

+ R$ 10,55 mi(36,62 %)


15,98 20,20 51,22

(1,14)

49,59 65,42

197,67 142,99

61,70

176,82 246,42

360,23

483,50

624,86

825,41

1.154,59

1.469,85

1.872,91


Receita de Investimentos (Atualizada para Setembro/2018)

Milhões R$

Receita de Investimentos PL Médio

(9,04% do

(8,20% do PL Médio)


( -0,24%do PL Médio)

(7,94% do

(7,93% do

( 17,12% do




3,60%

4,97%

3,77% 3,79%

4,61%

7,64%

5,51%

1,78%

2,85%

8,23%

9,66%

8,41% 8,43%

9,28%

12,45%

10,22%

6,33%

7,96%


IPCA x Meta Atuarial (Atualizado para Setembro/2018)

IPCA Meta Atuarial

17,40%;1,43 p.p.

-13,01%;-1,26p.p.

0,52%;0,02 p.p.

21,61%;0,82 p.p.

65,82%;3,03 p.p.

-38,06%; -3,89p.p.

38,06%;1,37 p.p.

-24,19%;-1,20p.p.

0,24%; 0,02p.p.

10,15%;0,86 p.p.

34,14%;3,17 p.p.

-17,93%;-2,23 p.p.

-27,96%--

-2,14p.p.

-67,62%;

-3,72p.p.

25,75%; 1,63 p.p.

59,84%;

1,07 p.p.

06/03/2019

4


9,55%

8,44%

15,70%

-0,32%

8,36% 8,46%

19,37%

10,34%

3,57%

7,67%7,03%

8,71%

6,66%5,75%

7,90%

9,72%

8,04%

4,82%

jan-ago 2010 jan-ago 2011 jan-ago 2012 jan-ago 2013 jan-ago 2014 jan-ago 2015 jan-ago 2016 jan-ago 2017 jan-ago 2018

Rendimento Marcação a Mercado x Taxa Livre de Risco (Atualizado para

Setembro/2018)

Rendimento Taxa Livre de Risco

-11,55%; -1,10p.p.

23,93%;1,68 p.p.

-23,59%;-2,06p.p.

-13,64 %;-0,91p.p.

23,02%;1,82 p.p.

37,48%;-8,36%;

85,90%;7,25 p.p.

-102,01%;

-2845,76%; -1,22% -0,10p.p.

128,98%;10,91 p.p.

-46,62%;

-17,35;-1,69p.p.

-65,48%;

-6,77 p.p.

-40,07% -3,22 p.p.


0,48

0,97

1,48

0,57

0,47

-3,00

-2,00

-1,00

0,00

1,00

2,00

3,00

4,00

5,00

%

Meta Atuarial x Rendimento PREVIMPA - 2018 - Mensal (Atualizado para Setembro/18)

IPCA Meta Atuarial Rendimento PREVIMPA capitalização Benchmark Renda Fixa Rendimento Selic


4,53%

10,80%

4,83%5,62%6,66%

-5,00%

0,00%

5,00%

10,00%

15,00%

20,00%

25,00%

30,00%

Meta Atuarial x Rendimento PREVIMPA (12 meses) (Atualizado para Setembro/18)

IPCA 12 meses Meta Atuarial (IPCA + 6% a.a) Rendimento PREVIMPA

Benchmark RF (70% IMA-G ex-C+ 30% CDI) Rendimento Selic

Setembro/18


-60,00%

-40,00%

-20,00%

0,00%

20,00%

40,00%

60,00%

80,00%

100,00%

dez

/06

abr/

07

ago

/07

dez

/07

abr/

08

ago

/08

dez

/08

abr/

09

ago

/09

dez

/09

abr/

10

ago

/10

dez

/10

abr/

11

ago

/11

dez

/11

abr/

12

ago

/12

dez

/12

abr/

13

ago

/13

dez

/13

abr/

14

ago

/14

dez

/14

abr/

15

ago

/15

dez

/15

abr/

16

ago

/16

dez

/16

abr/

17

ago

/17

dez

/17

abr/

18

ago

/18

Ibovespa (acumulado 12 meses) (Atualizado para Setembro/ 18) Setembro/18

06/03/2019

5


12,26%

12,89%

12,19% 12,27%12,79%

17,31%

12,67%

9,12%7,96%

13,50%

11,91%

20,59%

1,49%

10,30%

13,45%

22,66%

11,68%

3,57%

11,25%10,54%

15,93%

-2,42%

10,84%

7,00%

22,86%

14,29%

4,32%

9,78%

11,62%

8,49% 8,22%

10,90%

13,27%14,02%

9,94%

4,82%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

Meta Atuarial x Rendimento PREVIMPA - Anual

Meta Atuarial Rendimento PREVIMPA capitalização Benchmark RF (70% IMA-G ex-C + 30% CDI) Rendimento Selic

*

(*) Obs.: Os dados para 2018 estão atualizados até o final do mês de Setembro de 2018.Nova Política de Investimentos alterou o Benchmark da Renda Fixa para 70% IMA Geral ex-C + 30% CDI

*


9,91% 12,49%13,96%

-0,45%

9,42%9,54%

19,39%

9,93%

4,23%

8,71% 9,54%

20,68%

2,14%

7,96%8,88%

11,16%

10,29%

4,42%

3,47%

-26,84%

3,92%

-13,23%

-0,33%

-13,85%

31,09%

17,45%

-3,07%

9,55%8,44%

15,70%

-0,32%

8,38%8,46%

19,37%

10,34%

3,57%


Rendimentos Marcação a Mercado por Tipo de Ativo (Atualizado para Setembro/18)

Títulos Públicos Fundos de Renda Fixa Fundos de Renda Variável Regime Capitalizado


1.074.693.492,91

1.381.942.941,86

1.874.982.574,36

1.872.906.742,23

0

200.000.000

400.000.000

600.000.000

800.000.000

1.000.000.000

1.200.000.000

1.400.000.000

1.600.000.000

1.800.000.000

2.000.000.000

Patrimônio Líquido Regime Capitalizado

(Janeiro de 2006 a Setembro de 2018)

Saldo Arrecadado Saldo Arrecadado corrigido pelo IPCA

Saldo corrigido pela Meta Atuarial Patrimônio Líquido PREVIMPA

Setembro


490.963.800,37

-2.075.832,13

-65000000

35000000

135000000

235000000

335000000

435000000

535000000

635000000

Patrimônio do Previmpa em relação ao IPCA e à Meta Atuarial ao longo do tempo

(Janeiro de 2006 a Setembro de 2018)

Patrimônio acima do IPCA

Patrimônio acima da Meta Atuarial

06/03/2019

6


321,25%

352,99%

314,66%

278,01%

137,16%

100%

150%

200%

250%

300%

350%

400%

Meta Atuarial x Rendimento x SELIC

Janeiro/2006 a Setembro/2018

Meta Atuarial Rendimento PREVIMPA

Benchmark RF (70% IMA-G ex-C + 30% CDI) Rendimento SELIC

Benchmark RV (IBOVESPA)


Setembro de 2018

Rendimento (%) no mês no ano 12 meses 24 meses 36 meses 48 meses 60 meses 72 meses 84 meses

Previmpa Capitalização 1,47% 3,57% 4,90% 134,47% 48,65% 64,13% 81,06% 88,13% 124,61%

Previmpa Capitalização -Mercado Financeiro 1,48% 3,57% 4,83% 134,60% 48,40% 63,84% 80,75% 87,80% 124,22%

Meta atuarial (IPCA + 6% a.a.) 0,97% 7,96% 10,80% 20,43% 38,47% 60,71% 81,85% 104,05% 127,72%

Previmpa Capitalização (Títulos Públicos + Renda Fixa) 1,35% 4,09% 5,36% 152,22% 48,61% 66,41% 84,74% 94,74% 133,86%

Meta Gerencial Renda Fixa (70% IMA Geral ex-C + 30% CDI) 0,57% 4,32% 5,62% 20,42% 43,88% 57,26% 73,48% 80,19% 105,50%

IMA Geral ex-C 0,61% 4,11% 5,18% 21,05% 47,37% 59,16% 75,56% 79,79% 108,62%

IMA-S 0,47% 4,80% 6,67% 19,16% 35,86% 52,99% 68,80% 81,55% 98,88%

IRFM-1 0,61% 4,85% 6,75% 20,26% 38,46% 54,93% 70,85% 82,70% 101,78%

IRFM 1+ 1,57% 3,98% 5,33% 25,58% 59,90% 65,78% 82,69% 88,78% 120,78%

IRFM Total 1,30% 4,24% 5,74% 24,19% 51,75% 62,28% 78,82% 86,87% 113,66%

IMA-B 5 0,89% 4,98% 6,53% 20,86% 43,62% 60,79% 78,83% 88,52% 116,27%

IMA-B 5+ -1,03% 0,83% -0,82% 16,33% 56,70% 61,26% 77,03% 64,26% 115,62%

IMA-B Total -0,15% 2,88% 2,55% 18,72% 52,38% 61,30% 78,04% 72,86% 114,00%

Previmpa Capitalização (Renda Variável) 2,35% -3,07% 0,52% -19,67% 54,09% 28,71% 30,39% 16,05% 28,20%

Meta Gerencial Renda Variável (IBOVESPA) 3,48% 3,85% 6,80% 35,94% 76,09% 46,62% 51,60% 34,08% 51,64%

Ibrx 50 3,73% 4,40% 7,30% 36,21% 72,18% 45,66% 53,27% 53,76% 76,32%


CARTEIRA PREVIMPA

Data Saldo Inicial Fluxo Líquido Saldo FinalRentabilidade por

Sistema de QuotasBenchmark

Meta Atuarial

jan/18 R$ 1.657.693.054,76 R$ 29.599.938,50 R$ 1.711.979.145,03 1,48% 0,78%fev/18 R$ 1.711.979.145,03 R$ 16.623.882,45 R$ 1.742.771.862,02 0,82% 0,81%

mar/18 R$ 1.742.771.862,02 R$ 14.833.851,39 R$ 1.781.072.187,20 1,34% 0,58%abr/18 R$ 1.781.072.187,20 R$ 14.672.925,69 R$ 1.803.448.461,37 0,43% 0,71%mai/18 R$ 1.803.448.461,37 R$ 16.277.064,45 R$ 1.774.400.466,42 -2,49% 0,89%jun/18 R$ 1.774.400.466,42 R$ 16.380.041,41 R$ 1.782.728.038,16 -0,46% 1,75%jul/18 R$ 1.782.728.038,16 R$ 15.038.022,08 R$ 1.836.804.277,51 2,18% 0,82%

ago/18 R$ 1.836.804.277,51 R$ 14.915.450,47 R$ 1.830.464.681,38 -1,16% 0,40%set/18 R$ 1.830.464.681,38 R$ 15.173.296,74 R$ 1.872.906.742,23 1,48% 0,97%

TÍTULOS PÚBLICOS


Sistema de QuotasBenchmark RF

jan/18 R$ 1.334.595.274,20 -R$ 145.831.783,38 R$ 1.207.920.051,88 1,54% 1,35%fev/18 R$ 1.207.920.051,88 -R$ 5.320.789,16 R$ 1.213.919.201,48 0,94% 0,64%

mar/18 R$ 1.213.919.201,48 R$ 72.473.722,09 R$ 1.304.802.111,97 1,50% 0,83%abr/18 R$ 1.304.802.111,97 R$ 146.595.669,20 R$ 1.458.225.205,40 0,45% 0,36%mai/18 R$ 1.458.225.205,40 -R$ 2.725.475,79 R$ 1.424.569.986,56 -2,12% -0,86%jun/18 R$ 1.424.569.986,56 -R$ 53.571.393,56 R$ 1.372.472.773,01 0,10% 0,23%jul/18 R$ 1.372.472.773,01 -R$ 25.868.690,50 R$ 1.368.502.771,77 1,62% 1,14%

ago/18 R$ 1.368.502.771,77 R$ 174.138.211,70 R$ 1.525.287.648,61 -1,22% 0,01%set/18 R$ 1.525.287.648,61 -R$ 80.163.646,99 R$ 1.466.404.643,66 1,40% 0,57%


FUNDOS RENDA FIXA

Data Saldo Inicial Fluxo Líquido Saldo Final Rentabilidade por Sistema de Quotas

Benchmark RF (70% IMA Geral ex-C + 30% CDI)

jan/18 R$ 90.438.239,52 R$ 360.107.065,58 R$ 453.372.869,52 0,97% 1,35%fev/18 R$ 453.372.869,52 R$ 15.574.537,11 R$ 471.835.998,05 0,63% 0,64%

mar/18 R$ 471.835.998,05 -R$ 157.474.011,46 R$ 317.564.675,54 0,74% 0,83%abr/18 R$ 317.564.675,54 -R$ 42.142.170,45 R$ 276.541.562,34 0,47% 0,36%mai/18 R$ 276.541.562,34 -R$ 142.206.454,48 R$ 133.433.136,90 -0,49% -0,86%jun/18 R$ 133.433.136,90 R$ 51.415.540,80 R$ 185.196.316,46 0,23% 0,23%jul/18 R$ 185.196.316,46 R$ 40.900.028,10 R$ 227.992.061,66 0,88% 1,14%

ago/18 R$ 227.992.061,66 -R$ 157.789.533,95 R$ 70.548.375,72 0,44% 0,01%set/18 R$ 70.548.375,72 R$ 95.330.801,20 R$ 166.366.901,46 0,47% 0,57%

FUNDOS RENDA VARIÁVEL


Sistema de QuotasBenchmark RV (IBOVESPA)

jan/18 R$ 232.659.541,04 -R$ 184.678.235,87 R$ 50.686.223,63 2,90% 11,14%fev/18 R$ 50.686.223,63 R$ 6.364.491,74 R$ 57.016.662,49 0,23% 0,52%

mar/18 R$ 57.016.662,49 R$ 99.828.213,60 R$ 158.705.399,69 1,21% 0,01%abr/18 R$ 158.705.399,69 -R$ 89.786.487,88 R$ 68.681.693,63 0,02% 0,88%mai/18 R$ 68.681.693,63 R$ 161.203.154,40 R$ 216.397.342,96 -9,51% -10,87%jun/18 R$ 216.397.342,96 R$ 18.529.615,02 R$ 225.058.948,69 -4,27% -5,20%jul/18 R$ 225.058.948,69 R$ - R$ 240.309.444,08 6,78% 8,88%

ago/18 R$ 240.309.444,08 -R$ 1.439.473,02 R$ 234.628.657,05 -1,91% -3,21%set/18 R$ 234.628.657,05 R$ - R$ 240.135.197,11 2,35% 3,48%

06/03/2019

7


1.466.404.643,66

77,93%

166.366.901,46

8,84%

240.135.197,11

12,76%

8.740.000,00

0,46%

Alocação do Patrimônio Capitalizado (com Imóvel)Marcação a Mercado - Setembro de 2018

Títulos Públicos 1.466.404.643,66 77,93%

Fundos Renda Fixa 166.366.901,46 8,84%

Fundos Renda Variável 240.135.197,11 12,76%

Terreno 8.740.000,00 0,46%

Total 1.881.646.742,23 100,00%

COMITÊ DE INVESTIMENTOS

��

� � � ��

�� !��"�� #��$�� %��#&'(�#�� )�� #��*�%��+ ��,�- � ��$#+-).

COMITÊ DE INVESTIMENTOS

Cotas de 09/10/2018

Fundo CNPJ Valor da Cota Patrimônio

Ações - Art. 8º, Inciso II "a" - Limite para alocação dos recursos: 20%

FIA INFRAESTRUTURA 10.551.382/0001-03 1,120853 37.883.592,25R$ -0,213 -866,769 10,419 6042,549 -1,281 -25,656 -2,297 -34,575FIA DIVIDENDOS 05.900.798/0001-41 2,723774 60.605.904,49R$ 0,660 2679,684 6,160 3572,322 -3,690 -73,915 -2,611 -39,298FIA CONSUMO 10.577.512/0001-79 1,319856 30.002.504,90R$ -0,856 -3478,810 3,687 2138,459 -15,878 -318,068 -17,388 -261,698FIA CONSTRUCAO CIVIL 10.551.375/0001-01 1,216290 18.631.728,28R$ 1,028 4177,433 16,345 9479,429 -7,801 -156,267 -9,685 -145,760FIC AÇÕES VALOR SMALL CAP RPPS 14.507.699/0001-95 1,095679 105.308.379,11R$ 0,224 908,401 8,885 5152,729 2,463 49,340 0,744 11,202FIC AÇÕES VALOR DIVIDENDOS RPPS 15.154.441/0001-15 1,368267 421.547.137,39R$ 0,594 2412,819 11,954 6932,387 1,135 22,729 0,900 13,544FIA CAIXA INSTITUCIONAL BDR NIVEL I 17.502.937/0001-68 2,773898 464.735.726,37R$ -1,290 -5238,798 -8,807 -5107,514 21,167 424,001 33,885 509,987

Dia Mês Ano 12 Meses

COMITÊ DE INVESTIMENTOS COMITÊ DE INVESTIMENTOS

��

��

�� !"#####

� ��

�� !"��

��# !��!��$

"��%�� &� ��'�� ( �

� � ��( ��)��$

��*��

�&� ��"�+"�� "�,$��%�

�&� �� !��+"�� "��! ��,$��%�

�&� ��"��! ��+"�� !��,$��%�

�&� �� ! ��+"�� "��!��,�&��&

�&� ��"��!��+"�� ! ��,�&��&

�&� �� +"�� ,�&��&

��'�� (!#)####

-�!��! �� "'��(� ��*��+�, #)"

� ��./�� )-.##-###!##

��,��/��

0�� ( �� !��

11 10 2018 Ata 2018-18 do Comitê de Investimentos (11 de outubro...

Documents

Transcript of 11 10 2018 Ata 2018-18 do Comitê de Investimentos (11 de outubro...